ESG 투자란 무엇일까? ESG 투자 정의와 과정, 중요성, 예시까지 총 정리하기

 

 

요새 지속 가능한 성장, 환경에 대한 관심이 증가하면서 ESG 투자에 대한 관심 또한 부쩍 늘고 있는데요. 오늘은 ESG 투자란 무엇이고, 과정이 어떻게 되며, 어떤 예가 있는지 하나씩 알기 쉽게 알아보는 시간을 가져보도록 하겠습니다.

 

 

 

ESG 투자는 환경(Environment), 사회(Social), 지배구조(Governance)를 고려하여 투자 결정을 내리는 투자 방식을 말합니다. 기업의 재무 성과뿐만 아니라, 기업이 환경과 사회에 미치는 영향, 그리고 경영 구조의 투명성까지 평가하여 투자할 기업을 선택하는 방식입니다. 이 투자는 단순히 수익을 추구하는 것을 넘어, 지속 가능한 성장과 사회적 책임을 중시하는 투자자들에게 각광받고 있습니다.

 ESG의 세 가지 요소

 환경(Environment)

 환경 보호와 지속 가능한 자원 사용에 대한 기업의 책임을 평가합니다. 이는 온실가스 배출, 에너지 효율성, 자원 관리, 폐기물 처리, 기후 변화 대응 등과 관련이 있습니다. 예를 들어, 신재생 에너지를 사용하는 기업이나 탄소 배출 저감에 앞장서는 기업이 긍정적으로 평가됩니다.

 사회(Social)

 사회적 책임을 다하는지, 즉 기업이 고객, 직원, 공급망, 지역사회와의 관계에서 얼마나 책임감 있게 행동하는지를 봅니다. 여기에는 인권 보호, 노동 조건, 다양성 및 포용성, 제품 안전성, 고객 데이터 보호 등이 포함됩니다. 예를 들어, 근로자들의 권익을 보호하고, 지역사회 발전에 기여하는 기업이 높은 평가를 받습니다.

 지배구조(Governance)

 기업의 투명한 경영과 건전한 의사결정 구조를 평가합니다. 주주 권리 보호, 경영진의 보상 구조, 이사회 독립성, 윤리적 경영 등이 이 범주에 속합니다. 예를 들어, 이사회가 독립적이고, 내부 통제가 잘 이루어지며, 부패 방지 정책이 확실한 기업이 긍정적으로 평가됩니다.

 

 ESG 투자 과정

 ESG 스크리닝: 투자자는 먼저 ESG 기준에 따라 투자 후보 기업들을 평가합니다. 이를 통해 ESG 점수가 높은 기업들을 선별하거나, 환경 파괴나 인권 침해와 같은 문제를 일으키는 기업은 제외하는 방식으로 투자 대상을 선정합니다.

 적극적 주주 관여: ESG 투자자는 주주로서 기업에 더 적극적으로 참여하여 ESG 관련 정책을 제안하거나 개선을 요구합니다. 예를 들어, 주주총회에서 기업의 환경 경영 개선을 요구할 수 있습니다.

 장기적 성과: ESG 투자는 단기적 수익보다는 장기적인 기업의 안정성과 지속 가능한 성장을 추구합니다. 이 방식은 기업이 환경, 사회, 지배구조 측면에서 위험을 줄이고, 사회적 책임을 다함으로써 장기적으로 더 안정적인 수익을 낼 수 있다고 믿습니다.

 

 ESG 투자의 중요성

 위험 관리: ESG 요소를 고려함으로써 투자자는 환경 파괴, 인권 침해, 부패와 같은 리스크를 미리 예측하고 피할 수 있습니다. 예를 들어, 환경 규제가 강화되면 기존 화석 연료 중심의 기업들은 막대한 비용을 부담해야 할 수 있지만, 친환경 기업들은 오히려 기회로 작용할 수 있습니다.

 투자 수익: ESG 기준을 잘 충족하는 기업들은 대체로 장기적인 성과가 뛰어나다는 연구 결과들이 있습니다. 이는 ESG 경영이 더 나은 기업 운영과 리스크 관리를 가능하게 하여 장기적으로 수익성을 높일 수 있기 때문입니다.

 사회적 책임: 투자자는 단순히 수익만을 추구하는 것이 아니라, 환경 보호나 사회적 책임을 다하는 기업에 투자함으로써 더 큰 사회적 가치를 창출하는 데 기여할 수 있습니다. 이는 개인 투자자뿐만 아니라 연기금, 기관 투자자들이 ESG 투자를 선호하게 만드는 이유 중 하나입니다.

 규제 및 정책 변화: 전 세계적으로 ESG 경영에 대한 규제와 정책들이 강화되고 있습니다. 정부와 국제기구가 기업들에게 환경 보호와 사회적 책임을 요구하는 추세가 강해지면서, ESG 투자에 대한 관심이 더욱 증가하고 있습니다.

 

 ESG 투자 예시

 테슬라: 테슬라. 정말 유명하죠? 테슬라는 전기차를 생산함으로써 화석 연료 사용을 줄이고, 재생 가능한 에너지를 사용하는 기업으로 ESG 투자자들에게 높은 평가를 받고 있습니다.

 유니레버: 환경 보호와 사회적 책임을 강조하며 지속 가능한 제품을 생산하는 기업으로, ESG 경영을 대표하는 사례 중 하나라고 할 수 있습니다.

 MSCI ESG 리더스: MSCI에서 제공하는 ESG 리더스 지수는 ESG 성과가 우수한 기업들을 포함한 지수로, ESG 투자자들이 자주 참조하는 지표입니다.

 결론적으로, ESG 투자는 단순한 수익을 넘어서, 기업의 지속 가능한 성장과 사회적 책임까지 고려하는 투자 방식으로, 환경 보호, 사회적 책임, 지배구조의 투명성을 중요하게 생각하는 현대 투자자들 사이에서 그 중요성이 커지고 있다고 볼 수 있습니다. 평소 ESG 투자에 관심이 있으셨지만 잘 몰랐던 분들은 오늘 포스팅을 통해 조금이나마 이해하시면 좋을 것 같습니다. 감사합니다.